I trader e gli investitori nel mercato delle criptovalute si preparano a affrontare la volatilità causata dalla scadenza di opzioni Bitcoin ed Ethereum per un somma totale di 5,26 miliardi USD.
Le opzioni di Bitcoin, del valore di 4,25 miliardi USD, e quelle di Ethereum, per 1,01 miliardi USD, stanno giungendo a termine proprio oggi, influenzando le aspettative di mercato e il sentiment degli investitori.
Con un rapporto put-to-call di 0,66 per Bitcoin e 0,97 per Ethereum, le opzioni scadranno rispettivamente vicino ai punti di massimo dolore di 64.000 USD per BTC e 2.600 USD per ETH.
La teoria del punto di massimo dolore suggerisce che i contratti si avvicinano ai prezzi di esercizio dove molti contratti call e put scadono senza valore, influenzando la dinamica dei prezzi.
Bitcoin, attualmente sopra il suo punto di massimo dolore, potrebbe far registrare perdite, mentre Ethereum, sotto il suo prezzo di esercizio, potrebbe beneficiare di tali scadenze.
Il volume di opzioni in scadenza rappresenta una crescita significativa rispetto a inizio mese, consiidetta una pressione sui prezzi fino a quando Deribit regolerà i contratti post-scadenza.
È importante tenere in considerazione anche l'influenza della volatilità implicita modificata dalle elezioni USA, che sta influenzando le aspettative del mercato e incrementando il costo di tali opzioni, soprattutto quelle in scadenza l'8 novembre.
Gli analisti notano che, nonostante le attuali fluttuazioni, la maggior parte degli investitori rimane in attesa, con un'attesa di bassa volatilità per il resto di ottobre, influenzata anche dall'incertezza politica americana.
